开泰研究中心2023年8月15日消息称，尽管泰国商业银行存贷款利率随政策利率持续逐渐上调，但2023年第二季度泰国银行系统的净利息收入和净息差增长有限。开泰研究中心估计，2023年第二季度净息差仅从第一季度的2.91%小幅升至2.96%-3.00%，主要有以下两个原因：

1）贷款增长放缓：源于政府和企业都存在还贷压力以及金融机构发放新贷款时的信贷风险警示。开泰研究中心估计，2023年第二季度泰国商业银行系统的贷款总额同比增速从第一季度的1.3%放缓至0.5%-0.8%。

2）利息支出压力呈上升趋势：去年底以来定期存款利率逐步上调， 2023年第二季度部分商业银行的储蓄存款（约占商业银行系统存款总额的49-50%）利率也有所上升。

2023年第二季度经济活动复苏脆弱导致手续费和服务费收入的支持因素减少。同时，大多数商业银行基于谨慎原则计提准备金，因不良贷款可能上升。

泰国国内经济复苏前景的不确定性可能导致2023年第二季度手续费和服务费收入趋向放缓。尽管开泰研究中心估计第二季度商业银行系统的手续费和服务费收入可望继续同比增长3.5%-5.0%，源于去年同期基数较低，但第二季度比第一季度有所萎缩。虽然证券和债券发行承销手续费收入继续得到企业部门通过发行债券进行融资趋势的推动，但是信用卡消费和提现金额放缓可能给信用卡类手续费收入带来压力；ATM卡和借记卡服务手续费收入因之前ATM卡和借记卡数量减少而增长乏力；证券经纪佣金收入受到资本市场波动以及部分金融产品市场饱和的影响。

此外，经济活动尚未全面复苏也影响了部分债务人尤其是收入不稳定的小型企业和家庭以及刚从金融机构援助措施退出的债务人的收入状况和偿债能力。此外，利率上升也给信贷质量带来更大压力，导致大部分商业银行仍会审慎评估债务人的信贷风险并可能基于谨慎原则计提准备金，以应对未来经济风险。基于上述因素，开泰研究中心估计，2023年第二季度商业银行系统准备金计提额与贷款总额的比率处于1.22%-1.28%区间，高于2023年第一季度的1.22%，而2023年第二季度商业银行系统的不良贷款占贷款总额的比例估计从2023年第一季度的2.68%略微升至2.68%-2.72%。

逐步改变的监管法规和措施可能限制下阶段商业银行主营业务收入的增长。在经济前景高度不确定的情况下，维持2023年下半年的经营业绩将是商业银行面临的巨大挑战。

正在重新审视和协商的监管法规和措施不久将陆续公布，可能对泰国商业银行主营业务收入产生影响。其中负责任贷款（Responsible Lending）、风险定价（Risk-based pricing）和宏观审慎政策（Macroprudential Policy）措施可能会对贷款尤其是对零售（个人）和小企业贷款以及利息收入的增长持续产生影响。此外，官方将对手续费结构进行监管以确保金融服务用户得到公平对待，可能对手续费和服务费收入增长产生一定影响。开泰研究中心认为，这些新规则和新措施都将影响商业银行业务经营，因此商业银行必须加快制定应对策略并加快适应。

开泰研究中心估计，2023年上半年泰国商业银行系统的净利润为1,190亿-1,210亿泰铢，但在下半年经济走向不明朗的情况下维持经营业绩将是商业银行的艰巨挑战，因为经济前景取决于多方面因素，尤其是国内政局和全球经济形势的因素，可能会给商业银行的信贷、手续费和服务费收入等主营业务持续造成压力，尽管商业银行随政策利率上调利率使贷款收益有望上升，并促使商业银行必须继续帮助债务人，评估和审查债务人的信用风险，加快主动信贷组合质量管理，并考虑未来可能出现的风险并基于谨慎原则计提准备金。

来源：https://mp.weixin.qq.com/s/Go-O3wjhHZ44DNUJRqwmcA